MetenaEjemplo de diagnóstico
Esto es lo que recibes después de lanzar un diagnóstico. La estrategia, la cartera y las cifras de esta página son ficticias.
La estrategia analizada
- Nombre
- Adopción a largo plazo
- Asignación objetivo
- BTC 50 %, ETH 30 %, SOL 20 %
- Tesis
- El bitcoin se consolida como reserva de valor y las redes de contratos inteligentes captan una parte creciente de la actividad financiera. Horizonte: cinco años.
- Entrada
- Compra programada cada mes, por un importe fijo.
- Salida
- Reducción del 25 % de una posición cuando se duplica. Ninguna regla de venta a la baja.
- Invalidación
- Bitcoin por debajo de su media móvil de 200 semanas durante cuatro cierres semanales seguidos.
Puntuación de salud: 82 sobre 100
82/ 100
Sano
Media ponderada de ocho pilares. Los 37 agentes con nota disponían de datos suficientes.
| Pilar | Peso | Nota | Conclusión principal |
|---|---|---|---|
| Gestión del capital | 18 % | 70 | Por vigilarEl 80 % de la cartera descansa en dos activos muy correlacionados, sin regla de reequilibrio. |
| Gestión del riesgo | 18 % | 70 | CríticoNinguna regla de salida a la baja: nada limita la pérdida en una posición antes de la invalidación de toda la estrategia. |
| On-chain | 13 % | 90 | Por vigilarLas reservas de bitcoin en los exchanges aumentan desde hace tres semanas. |
| Comportamiento | 13 % | 100 | SanoCompras regulares, conformes al plan desde hace seis meses. |
| Macro | 13 % | 92 | Por vigilarCorrelación fuerte con las acciones estadounidenses: la estrategia sigue el ciclo de los mercados tradicionales. |
| Actualidad | 10 % | 83 | Por vigilarSe espera una decisión regulatoria en el plazo de un mes sobre uno de los tres activos. |
| Optimización | 9 % | 75 | Por vigilarLas comisiones de las compras mensuales representan un 1,4 % al año. Agrupar las órdenes las reduciría. |
| Técnico | 6 % | 88 | Por vigilarTendencia de fondo alcista, impulso en pérdida de fuerza en el ether. |
Un pilar muestra el estado de su conclusión más grave. La gestión del riesgo obtiene 70 y aun así lleva una alerta crítica.
Donde los análisis se contradicen
- Técnico y on-chain
- La tendencia de los precios sigue siendo alcista mientras aumentan los depósitos en los exchanges, lo que a menudo precede a ventas. El diagnóstico no se pronuncia e indica que a la señal alcista le falta confirmación.
- Comportamiento y gestión del riesgo
- El plan se sigue al pie de la letra, pero no prevé nada en caso de caída prolongada. La puntuación de disciplina es buena aunque falta la regla.
Las debilidades, por orden de gravedad
- Ninguna salida a la baja. Entre la cotización actual y la condición de invalidación, la estrategia deja correr una pérdida de alrededor del 45 % sin prever nada.
- Concentración. El 80 % de la cartera en bitcoin y ether, cuyas cotizaciones se mueven juntas la mayor parte del tiempo.
- Sin reequilibrio. Si el bitcoin sube solo, su peso supera el 50 % sin que ninguna regla lo devuelva a su objetivo.
Posibles ajustes
Son vías por examinar. La decisión es tuya, y cada una puede probarse en backtest antes de adoptarla.
- Escribir una regla de reducción intermedia, por ejemplo reducir una posición que pierde un 30 % desde su máximo.
- Fijar una banda de reequilibrio: volver a la asignación objetivo cuando un activo se desvía de ella más de diez puntos.
- Pasar de una compra mensual a una compra trimestral para reducir las comisiones, si el importe lo permite.
Fuentes citadas
Cada conclusión remite a los datos en los que se basa. En este ejemplo:
- Histórico de precios y volúmenes (Binance)
- Reservas de los exchanges y flujos on-chain
- Tres artículos de prensa especializada, enlazados en el informe
- El diario del inversor: seis meses de compras
Y después
Con Premium, el diagnóstico completo puede volver a lanzarse una vez al día. Entre dos diagnósticos, Metena vigila tus condiciones de invalidación y te avisa cuando una se cumple.
