MetenaTeste de estresse: o crash de março de 2020
Simulação das suas regras durante um choque histórico, como a queda de março de 2020, o colapso da LUNA ou a falência da FTX, para ver o que elas teriam aguentado.
Definição
Um teste de estresse pega um episódio real ou um choque definido (−50% em um mês, uma corretora que quebra, uma stablecoin que descola) e calcula o que as suas posições teriam aguentado.
Ele responde a uma pergunta que as médias escondem: o que acontece nos poucos dias em que tudo dá errado ao mesmo tempo? Liquidações, corretoras sobrecarregadas e saltos de preço pesam ali mais do que a tendência.
Como ler o gráfico
A curva clara acompanha os fechamentos do bitcoin de fevereiro a abril de 2020. As barras cinza vão da mínima à máxima de cada dia: em 12 e 13 de março, a amplitude do dia passa de vários milhares de dólares.
As etiquetas marcam o topo de fevereiro e a mínima de março, com a queda entre os dois.
Exemplo com números
O bitcoin fecha a US$ 10.344 em 14 de fevereiro de 2020. Em 12 de março, passa de US$ 7.935 a US$ 4.800 em um só dia (−40%) e chega a US$ 3.782 na mínima de 13 de março: −63% desde o topo de fevereiro. Em 30 de abril, fecha a US$ 8.620.
Na Metena
O teste de estresse da Metena reproduz na sua estratégia o crash de março de 2020, o colapso da Terra-LUNA, o contágio Celsius/3AC, a quebra da FTX, o descolamento do USDC e o desmonte do carry trade do iene de agosto de 2024, além de choques sintéticos.
Avise-me no lançamentoTermos relacionados
- Perda máxima (drawdown)
- A maior queda, em porcentagem, entre um topo e o fundo seguinte. Mede o que é preciso aguentar sem abandonar a estratégia.
- Alavancagem
- Pegar dinheiro emprestado para abrir uma posição maior que o próprio capital. Amplifica tanto os ganhos quanto as perdas e pode levar à liquidação da posição.
- Stablecoin
- Criptoativo criado para manter um valor estável, geralmente atrelado a uma moeda como o dólar. Muito usado como reserva para não ficar 100% investido.
- Simulação de Monte Carlo
- Método que gera milhares de trajetórias possíveis a partir das suas regras, para mostrar a faixa de resultados em vez de um único cenário. Cada trajetória é um futuro possível, não uma previsão.
Guias relacionados
- Escrever sua tese de investimento e suas condições de invalidação
- Como escrever uma tese de investimento cripto, transformá-la em regras e definir condições de invalidação, com os casos reais da Terra-LUNA e da FTX.
Coloque esses conceitos em prática.
Escreva sua estratégia em poucos minutos: a Metena a analisa quando você pede e explica cada termo em contexto.
Avise-me no lançamentoConteúdo de caráter educativo. Não constitui recomendação de investimento. Criptoativos apresentam alto risco, que pode chegar à perda total do capital.