MetenaCondição de invalidação: definição e exemplo
O fato preciso que provaria que sua tese está errada e aciona sua saída, por exemplo «saio se o BTC fechar duas semanas abaixo de $ 20.000». Escrevê-la antes evita racionalizá-la depois.
Definição
Uma condição de invalidação é observável e tem data: um preço de fechamento, uma duração, um acontecimento verificável. “Saio se o BTC fechar abaixo de US$ 30.000” é uma. “Saio se as coisas forem mal” não é.
Ela é escrita antes da compra. Quando a posição já está no prejuízo, fica muito difícil definir um limite objetivo: qualquer nível parece o fundo.
Como ler o gráfico
A linha dourada marca a condição: um fechamento do bitcoin abaixo de US$ 30.000. A curva clara mostra o preço antes de a condição ser atingida.
A área escura começa no dia em que ela foi atingida. O resto do preço aparece em cinza: é o que um investidor teria atravessado ignorando a própria regra.
Exemplo com números
Para uma tese definida em setembro de 2021 com a condição “saio abaixo de US$ 30.000”, o limite foi rompido em 11 de maio de 2022, com fechamento de US$ 29.104. Depois, o bitcoin desceu até US$ 15.781 em 21 de novembro de 2022, 46% mais baixo. Em 31 de março de 2023, estava de volta a US$ 28.465.
Na Metena
Na Metena, cada estratégia leva as suas condições de invalidação. Quando uma condição ligada ao mercado se aproxima ou é atingida, você recebe um alerta. A decisão continua sendo sua.
Avise-me no lançamentoTermos relacionados
- Tese
- Seu motivo para investir, por escrito: por que você compra, em qual horizonte e o que precisa acontecer para você estar certo. Uma tese clara evita improvisar quando o mercado se mexe.
- Constituição
- Na Metena, o conjunto das suas regras escritas com a cabeça fria: tese, regras de ação, condições de invalidação e money management. Releia no dia em que cumpri-la ficar difícil.
- Perda máxima (drawdown)
- A maior queda, em porcentagem, entre um topo e o fundo seguinte. Mede o que é preciso aguentar sem abandonar a estratégia.
- Teste de estresse
- Simulação das suas regras durante um choque histórico, como a queda de março de 2020, o colapso da LUNA ou a falência da FTX, para ver o que elas teriam aguentado.
- Stop-loss
- Um nível de preço definido de antemão, abaixo do qual você vende para limitar a perda em uma posição.
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Coloque esses conceitos em prática.
Escreva sua estratégia em poucos minutos: a Metena a analisa quando você pede e explica cada termo em contexto.
Avise-me no lançamentoConteúdo de caráter educativo. Não constitui recomendação de investimento. Criptoativos apresentam alto risco, que pode chegar à perda total do capital.